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首席证券内参2.7

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发表于 2020-2-7 09:15:19 | 显示全部楼层 |阅读模式

【大智慧金融终端破解版】A股6日的表现再度打了理性分析认为调整将来的人士的脸。但我提醒的是,在过去三天《如果你后悔自己踏空了,那不如就继续踏空着吧》从风险收益比考虑,现在不如继续空着。市场不会一直如2月5日和6日这样非理性,还有低位再介入的机会。
第一,我们再次重申:目前疫情仍处于爬坡阶段,并不算出现明显缓解的态势。疫情对经济、对人心的影响会比当前已经尽量放大的评估,还要更大。现在股市就这样炒,实在是兴奋过早。
第二,包括最新的瑞德西韦等所谓药效明显的抗病毒药,其真实作用都还需要更多治愈病例来背书,现在实在让人不敢深信。对当前医药股还有一个不好的信号是,2月6日,港股上市公司康哲药业遭沽空机构做空,这会否引发蝴蝶效应需要关注。
第三,包括特斯拉5日的暴跌,也可能是一个趋势反转信号,而考虑到特斯拉对新能源车,乃至其他科技股、创业板股的影响,这对创业板再创新高是非常不利的。
总之,我们依然强调,本内参这几天坚持提示风险,不是对市场方向预判的错误,而是节奏预判的偏差。昨天(6日)没跌,今天(7日)也要跌,现在极度情绪化的市场越逆多数人预期往后走,后面再情绪化下跌时的跌幅风险就越大。所以我们依然重申,昨天即使有点浮盈的也要尽快抽身,获利盘砸盘的时点应该已经不远了。
尤其对于《创业板高歌猛进,我还是要泼点冷水》。在我看来,诸多科技板块的确有“硬核”逻辑支撑,2020年5G全面商用,整个产业链会带动很多相关行业,2019年相关行业的头部企业经历了长线趋势性上涨行情,2020年他们的故事并没有结束,依然还有炒作的空间。但我认为像这样短期快速大幅的上涨实为对其未来上涨潜力的透支。
而在结构机会方面,《短线热点有从医药股向次受益概念转移迹象!》:现在连被市场认为最受益与疫情的泛医药概念也不再是一哄而上。而是聚焦在消毒液、口罩、防护服等几种目前抗疫需求量最大的生产企业上,其他的只是疑似受益或者完全是蹭热度的部分细分医药产业已有渐渐退潮的迹象。
在资金从医药股有撤退迹象的同时,随着上亿劳动者和数千万学生春节后返程上班上学时间到来,但多地又受制于疫情封路而无法返程,同样受益于疫情的在线教育和在线办公,似乎成为医药后资金新的攻击重头——这从6日在线教育、云办公等虽排在口罩之后,但涨停股却是最多的,也可见一斑。
资深教育投资人判断,线上教学的方式或许会持续至3、4月份,甚至更长的时间。政策面上已积极予以了引导,日前教育部印发《关于在疫情防控期间做好普通高等学校在线教学组织与管理工作的指导意见》,实施在线教学实现“停课不停教、停课不停学”,这被认为将催化千亿级产业需求爆发。
更深层次来看,在线教育是教育科技发展刚需趋势,此次疫情只是起到催化剂作用,随着5G的普及,未来市场结构有望加速演进,教育信息化也有望助力远程开展教学场景。



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如你后悔自己踏空了,那不如就继续踏空着吧…                 
【研究员】:大双
编者按:A股6日的表现再度打了理性分析认为调整将来的人士的脸。但我提醒的是,如果在过去三天你已“理性踏空”,那从风险收益比考虑,现在不如继续空着。市场不会一直这样非理性,还有低位再介入的机会。第一,我们再次重申:目前疫情仍处于爬坡阶段,并不算出现明显缓解的态势。疫情对经济、对人心的影响会比当前已经尽量放大的评估,还要更大。现在股市就这样炒,实在是兴奋过早。第二,包括最新的瑞德西韦等所谓药效明显的抗病毒药,其真实作用都还需要更多治愈病例来背书,现在实在让人不敢深信。对现在市场疯狂追捧的医药股还有一个不好的信号是,2月6日,港股上市公司康哲药业遭沽空机构做空,这会否引发蝴蝶效应需要关注。第三,包括特斯拉5日的暴跌,也可能是一个趋势反转信号,而考虑到特斯拉对新能源车,乃至其他科技股、创业板股的影响,这对创业板再创新高是非常不利的。 总之,我们依然强调,本内参这几天坚持提示风险,不是对市场方向预判的错误,而是节奏预判的偏差。昨天没跌(6日),今天(7日)也要跌,现在极度情绪化的市场越逆多数人预期往后走,后面再情绪化下跌时的跌幅风险就越大。所以我们依然重申,昨天即使有点浮盈的也要尽快抽身,获利盘砸盘的时点应该已经不远了。不过,要提示的一点是,疫情防控概念股中,口罩股的地位依然还是不可撼动的。

                                 
【博览财经分析】A股6日的表现再度打了理性分析认为调整将来的人士的脸。但我提醒的是,如果在过去三天你已经理性踏空,那从风险收益比考虑,现在不如继续空着。市场不会一直这样非理性,还有低位再介入的机会。
A股6日连续第三天全线走强,创业板指连续3日涨幅超过3%,盘中突破年前2004.39高点,北向资金净流入超100亿元,两市逾200只个股涨停。截至发稿,沪指涨1.72%,报收2866点;深成指涨2.87%,创业板指涨3.74%,报收2012点。
盘面板块全线飘红,仓储物流、互联网、电信运营、传媒娱乐和券商等板块领涨,医疗、国产软件、在线教育、网路游戏等概念活跃。
抗病毒概念股继续涨停潮,江苏吴中、泰达股份、振德医疗、道恩股份、博腾股份等继续连板。特斯拉概念股出现回调,锂电池、新能源车、充电桩领跌。
创业板指数现在甚至有点向沪指靠拢的倾向!这似乎真有点“越唱空越逼空、越理智越后悔”的意思?!这到底是大资金奉上头旨意要用上涨给武汉加油鼓劲?还时游资就是要趁着现在多数人在人心惶惶的时候打个预期差?等大家预期一致开始看多了再来打大家一个闷棍?
对于本周三连涨,我认为,是3日的大跌,以及此后疫情消息的推动带来的极端情绪化行情,但从事后解释的角度也有几个合理的原因:
一个是,武汉5日终于决定釜底抽薪,宣布除了要求所有确诊病人,还要限时三天完成集中收治或隔离所有疑似、发热病人,并将进行全部发热人员的检测。同时迅速建成13家方舱医药来落实这一任务,目的是让疫情全部暴露出来,达到高点后,将呈现平稳下降趋势,之后疫情防控也将从“攻坚战”转至“歼灭战”——这被普遍认为是另一个非常有效的防控疫情的手段。
另外,决策层面开始着重强调防控疫情的同时要抓好经济了,而且依然是强调“今年全面完成小康社会建设”的年度目标不变。如果说疫情防控好消息还会让人优疑,那么稳经济的强烈信号对于股市预期就非常直接了。
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二是,外盘美股的强势带动(标普500指数5日触及纪录收盘高位,连续第三天上涨)。可以作为这种影响例证的是,5日的美股特斯拉未能延续上涨,跌幅17.04%,结束这一轮的疯狂表演。而A股特斯拉概念6日也领跌。
三是,市场把之前缺乏想象力的医药股炒出太多新花样。围绕疫情防控相关的泛医药概念常炒常新,始终热点不断。从口罩股炒到疫苗股,从双黄连炒到专家所言的α-干扰素、洛匹那韦/利托那韦,再到美国抗病毒新药瑞德西韦等抗病毒药物,最新的已经炒到白云山了……
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但问题是,上述所谓利好,除了美股的不可控外,其他都存在悬疑。
第一,我们再次重申:目前疫情仍处于爬坡阶段,并不算出现明显缓解的态势(确诊患者持续暴增,而新增的疑似则在快速下降)。鉴于疫情风险仍然未能完全释放,且中国经济、政策等基本面不支持走牛,恐怕对广大散户而言,这种市场一天近乎跌停,然后用两天时间报复性反弹迅速收复3日的失地,显然都会加剧市场的极端化、情绪化,6日的大涨无疑又进一步加剧了这种极端化的情绪。
我们认为,全国疫情的稳定,一要看疑似病例的显著下降,二要看是否有特效药研发出来——之前国务院给复工的口径是2月13日后,这两天,多个城市的小区开始封闭式管理了,而封闭式管理要有效果至少要有10天,多个城市的学校开学延后到2月20日了,上海更是明确2月底之前不开学,网上甚至流传部分湖北的大学要到4月份才开学的消息——可见,疫情对经济的影响会比当前已经尽量放大的评估,还要更大。现在股市就这样炒,实在是兴奋过早。
第二,包括最新的这些所谓药效明显的药,其真实作用都还需要更多治愈病例来背书,现在实在让人不敢深信。
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钟南山院士还警告了对于一些抗病毒特效药,首先伦理审查必须要过。
另外,对现在市场疯狂追捧的医药股还有一个不好的信号是,2月6日,港股上市公司康哲药业遭沽空机构Blue Orca做空,被指夸大财务表现、虚增利润、公司董事会主席利用上市公司利润谋私利等。Blue Orca认为康哲药业的估值应为每股3.95港元,对比2月5日收盘价有62%的下降空间——这一做空个案会否引发港股医药股乃至A股医药股的蝴蝶效应,
第三,包括特斯拉5日的暴跌,也可能是一个趋势反转信号,而考虑到特斯拉对新能源车,乃至其他科技股、创业板股的影响,这对创业板再创新高是非常不利的。
我们看到,特斯拉股价在此前两个月内从410多美元/股飙升至最高时的969美元/股,市值最高超过1600亿美元。尤其在过去不到一周时间累计上涨逾50%,实在疯狂。目前,特斯拉市值依旧高达1338亿美元,比通用汽车(GM.US)、福特(F.US)以及菲亚特克莱斯勒(FCAU.US)三家美国传统汽车公司的市值总和多出300亿美元,仅次于日本丰田汽车(TM.US)的1958亿美元。
但特斯拉一直充满争议。吹捧者坚定认为,特斯拉是一家“软硬兼具”的科技公司,是汽车行业中的“苹果”,正在颠覆汽车行业。如果按照传统汽车行业的衡量指标,特斯拉还是一家“小公司”,2019年交付量36.8万辆,相当于大众集团的3.3%,而且成立17年来从未实现全年盈利,但市值却高出对方一大截。
越来越多的投资者注意到,特斯拉的股价正在远离业绩基本面。对此,2月5日,一向力捧特斯拉的加拿大投行Canaccord Genuity称”应该更加务实地看待特斯拉”,并将其评级从“买入”调整为“持有”。知名做空机构香椽(Citron Research)对此的表述是,“我们喜欢特斯拉,但我们正在做空它。”
可见,这些已经赚的盆满钵满的大佬们正准备套现离场!这对已经高位接盘的小散们来说,可不是什么好消息!
总之,我们依然强调,本内参这几天坚持提示风险,不是对市场方向预判的错误,而是节奏预判的偏差。昨天没跌(6日),今天(7日)也要跌,现在极度情绪化的市场越逆多数人预期往后走,后面再情绪化下跌时的跌幅风险就越大。所以我们依然重申,昨天即使有点浮盈的也要尽快抽身,获利盘砸盘的时点应该已经不远了。


                        

创业板高歌猛进,我还是要泼点冷水                 
【研究员】:考股砖家
结论:在我看来,诸多科技板块的确有“硬核”逻辑支撑,2020年5G全面商用,整个产业链会带动很多相关行业,2019年相关行业的头部企业经历了长线趋势性上涨行情,2020年他们的故事并没有结束,依然还有炒作的空间。但我认为像这样短期快速大幅的上涨实为对其未来上涨潜力的透支。 对于目前的大盘格局,我还是坚持我的观点,目前的时机和位置都很敏感,这样的位置若进行战略性配置,风险收益比太低,只适合短线博弈,而且应该见好就收。当然,结构性机会是一直存在的,我想表达的意思是,类似于2月5日和6日的这种系统性机会不会是常态。

                                 
【博览财经研报】创业板最近这3天的走势确实够狠,这哪是“抗疫”行情,涨的牛哄哄的,又站上2000点了。
这究竟是什么节奏?A股近期本身并没有特别的重大利好,主要还是美股大涨带动A股也跟着涨,归根到底,还是情绪转暖,市场各路资金只争朝夕,先怼进去再说。
我认为,从本周开市以来的4个交易日情况综合来看,有3个特征:
1、创业板指数明显强于上证指数,两大核心指数有很大的落差,上证指数现在都还没能回补2月3日的跳空缺口
2、2月5日和2月6日市场都是普涨格局,普涨往往是情绪转暖,市场风险偏好明显提升所引发,有两个催化剂,一是美股最近涨的很好,二是“抗疫”的药物有一定的进展。
3、从板块表现来看,最近3天大涨的板块并不仅限于“抗疫”的几个核心受益板块,如果医药医疗,远程办公,在线教育,云游戏等方向,而是绝大部分科技板块以及过去2个月市场炒作过的热门题材几乎都被轮番炒过一遍了。
在我看来,诸多科技板块的确有“硬核”逻辑支撑,2020年5G全面商用,整个产业链会带动很多相关行业,2019年相关行业的头部企业经历了长线趋势性上涨行情,2020年他们的故事并没有结束,依然还有炒作的空间。但我认为像这样短期快速大幅的上涨实为对其未来上涨潜力的透支
简言之,我认可大科技方向2020年的中长线投资机会,但是以这样的节奏,在当前这样的一种特殊的环境下,集体爆棚式上涨,很可能是在错误的时间,演绎正确的故事
当然,科技股的上涨,基本面逻辑和情绪周期是两大支撑因素,从业绩预期来看,确实很给力。
这几天创业板涨,主要涨在那些市值较大、业绩较好的个股,尤以生物医药、医疗,以及特斯拉、人工智能、大数据等科技股为主力阵营
我们看看创业板50指数成分股,市值前10大分别为:宁德时代、迈瑞医疗、爱尔眼科、智飞生物、东方财富、蓝思科技、芒果超媒、康泰生物、乐普医疗和亿纬锂能,其中6只属于生物、医药和医疗行业。创业板总市值约为6.2万亿元,而正是这前10大,市值约为1.3万亿元,占了创业板的20%强!
再看看它们的基本面,宁德时代年报业绩预增20-45%,迈瑞预增20-30%,爱尔预增30-40%,智飞预增55-75%,乐普预增38-52%,康泰预增26-35%。几家不属于生物医药的,增长势头也极猛。如东方财富(大数据)预增79-100%,蓝思科技(特斯拉)预增285-310%,亿纬锂能(锂电池、特斯拉)预增155-185%,芒果超媒预增27-39%。
在2月6日的文章里,我曾提出过一个观点,对大盘相对谨慎,但对于结构性机会,可以相对乐观些
之所以持这种观点,我认为就中期行情的诸多重要影响因素来说,宏观经济,政策,海外因素乃至于疫情,从这4个维度来考察,我们目前还不能找出能令行情确立中线上涨逻辑的关键力量,总不至于凭着一腔热情就一路“高歌猛进”吧。
从技术分析的角度来看,以这几日反弹最强的创业板走势为例,看60分钟级别,是在高位突然切换了上涨角度,但其实以这个新的上涨角度持续上涨并不容易,这种大V型走势,历史上也曾出现过,2018年的3月。
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再来看2018年3月,创业板指数60分钟级别,也是大V型反转,突然切换上涨角度,也创了新高,但事后来看,这是一个大顶部的位置,以史为鉴,前车之鉴。尽管技术分析笃信“走势会重演”,但我内心不愿意作这样的预期,但这种技术形态的出现是值得让人警惕的
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综上分析,对于目前的大盘格局,我还是坚持我的观点,目前的时机和位置都很敏感,这样的位置若进行战略性配置,风险收益比太低,只适合短线博弈,而且应该见好就收。当然,结构性机会是一直存在的,我想表达的意思是,类似于2月5日和6日的这种系统性机会不会是常态。


                                 
                                           焦点透视
                 



为何接连超预期涨?新冠病毒迎来政策拐点!                 
【研究员】:盐老狮
编者按:股市作为宏观经济的晴雨表,市场信心的源泉,成为了政策面的“特宝儿”,连续的护盘政策加码,不仅解锁了鼠年首个交易日千股跌停的流动性锁死,并且经过两天的反弹,创业板指数涨逾8%,在疫情中居然闻到了牛市的味道。而短期行情的走势,要看政策面扶持能不能有延续性,市场已经开始有下调交易印花税的呼声,只要对政策预期保持乐观,行情作为疫情中的“逆行者”就仍有希望延续。……

                                 
【博览财经观察】股市作为宏观经济的晴雨表,市场信心的源泉,成为了政策面的“特宝儿”,连续的护盘政策加码,不仅解锁了鼠年首个交易日千股跌停的流动性锁死,并且经过两天的反弹,创业板指数涨逾8%,在疫情中居然闻到了牛市的味道
继2月3日创记录单日公开市场操作投放1.2万亿元后,2月4日央行再接再厉,当日公开市场操作逆回购投放资金5000亿元,央行两日投放流动性累计达1.7万亿元,相当于降准1%!
而掏出“真金白银”扩盘的显然不只有央行,中国证券投资基金业协会向基金行业发起倡议,号召基金行业机构行动起来,发挥资源和平台优势,践行社会责任,为疫情防控阻击战做出应有贡献。
2月4日,多家公募基金响应号召,除了向各慈善机构合计捐款2.7亿元之外,还选择了自购抄底振奋市场
截至截至2月5日12时,全行业共有27家公募机构累计自购规模已达21.745亿元。
其中自认购超过1亿元的共有6家机构,天弘、易方达、汇添富分别认购达5.01亿元、3亿元和2亿元,华安、东方资管、广发各认购达1亿元。
超过5000万的机构共有11家,分别为兴全、银华、景顺长城、国泰、招商、永赢、中欧、博时、富国、嘉实和鹏华。
此次多家公募基金公司选择运用自有资金进行自购,具有一定的风向标意义,基金自购释放“信心”信号,有利于市场提振信心。
2月4日晚上,北京上市公司协会呼吁上市公司及其大股东积极回购和增持,“稳定市场信心,履行社会责任,为团结抗击疫情做出上市公司力所能及的贡献”。
多家上市公司纷纷响应号召,启动现金增持,或号召员工增持,以表达对公司未来发展的信心。
从疫情本身来看,据截止到2月5日早间的数据,全国新增新冠肺炎确诊病例3887例,累计死亡490例,新增疑似病例3971例,从新增病例、新增疑似等数量看,疫情数据的拐点并没有到来
但毫无疑问,对疫区的关照,以及对人民群众的救治正在不断升级,大家看到了控制住疫情进一步扩散的曙光和希望
2月5日下午,中日友好医院王辰、曹彬团队在武汉市金银潭医院宣布启动瑞德西韦治疗2019新型冠状病毒感染研究。这意味着这个近日网络热议的抗病毒药物,正式开始进入临床试验。按计划,该试验将入组轻、中症患者308例,重症患者453例。
2月5日,按照湖北省新型冠状病毒感染肺炎疫情防控指挥部的工作部署,湖北省发展改革委、省财政厅在1月31日紧急下达2亿元救治场所建设补助资金的基础上,2月5日再紧急下达2亿元资金,专项补助各地救治场所建设。省指挥部要求各地迅速将资金落实到具体项目,加快推进项目建设,抓实抓细各项工作,千方百计尽快提升救治能力。
2月5日,国务院常务会议决定,对防控重点物资生产企业扩大产能购置设备允许税前一次性扣除,全额退还这期间增值税增量留抵税额;对运输防控重点物资和提供公共交通、生活服务、邮政快递收入免征增值税;对相关防疫药品和医疗器械免收注册费,加大对药品和疫苗研发的支持;免征民航企业缴纳的民航发展基金。支持银行向重点医疗防控物资和生活必需品生产、运输和销售的重点企业包括小微企业,提供优惠利率贷款,由财政再给予一半的贴息,确保企业贷款利率低于1.6%。
2月4日上午,火神山医院开始收治第一批50位患者,他们分别来自武昌医院、汉口医院等三所医院。转运任务由武汉急救中心负责,十辆急救车均为负压救护车;
2月4日,武汉市开始在洪山体育馆、武汉客厅、武汉国展建“方舱医院” 收治新型冠状病毒感染的肺炎轻症患者,目前已经开始交付使用,接受入住病人;
2月4日下午,国家卫生健康委医政医管局副局长焦雅辉表示,国家卫生健康委在全国23家地区的方舱医院当中,调集了20家方舱医院,从即日开始陆续到达武汉,支援集中收治、征用的设施,以及轻症患者的诊疗工作。
2月4日收盘后,据长江日报,中国工程院院士、国家卫健委高级别专家组成员李兰娟李兰娟院士介绍,根据初步测试,在体外细胞实验中显示:(1)阿比朵尔在10~30微摩尔浓度下,与药物未处理的对照组比较,能有效抑制冠状病毒达到60倍,并且显著抑制病毒对细胞的病变效应。(2)达芦那韦在300微摩尔浓度下,能显著抑制病毒复制,与未用药物处理组比较,抑制效率达280倍;
2月4日,中央应对新型冠状病毒感染肺炎疫情工作领导小组召开会议。会议指出,征用一批酒店、场馆等集中收治轻症患者或观察密切接触者,将部分三级综合医院转为定点收治医院,调集一批应急“方舱医院”、再增加2000名医护人员支援湖北
……
可以说新冠病毒已经迎来了政策拐点,虽然这并不意味着能很快解决问题,但市场的情绪与信心得到了有效的修复与提振
在博览研究员看来,股市一方面,是政策积极信号的受益者,另一方面也是积极信号本身。
作为宏观经济的晴雨表,涨一涨是个好兆头、好寓意。对战胜疫情也是一种鼓舞,为灾后重建提供了比黄金还珍贵的信心!
这是股市能成为政策“特殊照顾”的原因,需要通过行情企稳回升传递必胜的信念
这也就意味着,短期行情的走势,要看政策面扶持能不能有延续性,市场已经开始有下调交易印花税的呼声,只要对政策预期保持乐观,行情作为疫情中的“逆行者”就仍有希望延续。
而放眼中长期,则寄望于已经临床的特效药能尽快论证有效,这才能真正驱散病毒与恐慌,让中国经济恢复正常次序,中国股市才能补上基本面这一课,经过一段时间修复之后,重新回到年前的春燥行情主升浪。


                                 
                                           投资参考
                 



短线热点有从医药股向次受益概念转移迹象!                 
【研究员】:大双
结论:我在上文之所以强调如果已经踏空就继续空着,还有一个重要原因是,热点越来越聚焦,但接棒的新热点却越来越少。 现在连被市场认为最受益与疫情的泛医药概念也不再是一哄而上。现在越发明确地聚焦在消毒液、口罩、防护服等几种目前抗疫需求量最大的生产企业,而其他的只是疑似受益或者完全是蹭热度的部分细分医药产业已有渐渐退潮的迹象。当然,作为最广泛、最刚性的一次性消耗品,口罩股地位依然不可撼动的。 在资金从医药股有撤退迹象的同时,随着上亿劳动者和数千万学生春节后返程上班上学时间到来,但多地又受制于疫情封路而无法返程,同样受益于疫情的在线教育和在线办公,似乎成为医药后资金新的攻击重头——这从6日在线教育、云办公等虽排在口罩之后,但涨停股却是最多的,也可见一斑。 资深教育投资人判断,线上教学的方式或许会持续至3、4月份,甚至更长的时间。政策面上已积极予以了引导,日前教育部印发《关于在疫情防控期间做好普通高等学校在线教学组织与管理工作的指导意见》,实施在线教学实现“停课不停教、停课不停学”,这被认为将催化千亿级产业需求爆发。 更深层次来看,在线教育是教育科技发展刚需趋势,此次疫情只是起到催化剂作用,随着5G的普及,未来市场结构有望加速演进,教育信息化也有望助力远程开展教学场景。

                                 
【博览财经分析】我们在上文之所以强调如果已经踏空就继续空着,还有一个重要原因是,热点越来越聚焦在既有热点,但接棒的新热点却越来越少。
我们看到,现在连被市场认为最受益与疫情的泛医药概念也不再是一哄而上。现在越来越窄,越发明确地聚焦在消毒液、口罩、防护服等几种目前抗疫需求量最大的生产企业,而其他的只是疑似受益或者完全是蹭热度的部分细分医药产业已有渐渐退潮的迹象。
当然,作为疫情防控概念股中最广泛、最刚性的一次性消耗品,口罩股的地位依然还是不可撼动的。昨天有两条消息,更加强了口罩股的市场地位
官方消息公布,杭州某男子去药房取药,与某确诊病例正面相遇,在药房柜台前有过约50秒的近距离共同驻留,然后就被感染,期间两人均未佩戴口罩。50秒就能传染,甚至还有媒体披露,有人因在菜市场跟确诊病例近距离接触15秒中就被感染,这病毒太厉害了,看谁出门还敢不戴口罩?
2月2日,云南大理市的一份《应急处置征用通知书》显示,一批由境外发往重庆市的约30万只口罩,在顺丰渠道路过大理时,被大理市政府应急征用了!疫情重灾区的重庆,很愤怒!多家主流媒体也对大理的这种野蛮行为口诛笔伐,但被征用的口罩已经发完了。然后大理市卫生健康局的一把手被免职了……
可见,现在尽管官方说已经征用了全国口罩企业开足马力,但口罩依然短缺。这个产品是多么重要……有关的企业是多么受益……所以口罩股和消毒液概念应该还会继续表现几天,但其他大部分跟风的医药股,要开始警惕了
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在资金从医药股有撤退迹象的同时,我们注意到,随着上亿劳动者和数千万学生春节后返程上班上学时间的到来,但是多地又受制于疫情封路而无法返程,同样受益于疫情的在线教育和在线办公,似乎成为医药之后资金新的攻击重头——这从6日的同花顺热点概念涨幅排序中,在线教育、云办公等虽在口罩之后,但涨停股却是最多的,也可见一斑。
在我们看来这是很好理解的。随着医药股从节前涨到现在,获利盘已经太高。资金从风险收益比考虑自然要开始寻找新的攻击点。而因疫情发展超乎预期导致的务工人员返程上班和学生开学的时间都可能大大晚于之前的评估,更进一步放大了对在线教育和云办公的想象空间。
此前,之前国务院给出的节后复工日期是2月3日,但从各地的执行看各地方的标准此前基本都是说2月9日之后再复工,而湖北和温州等疫情重灾区1月末则宣布在2月13日后再开工、不早于2月17前开学。
但本周以来,随着多个城市的小区因疫情太严峻开始宣布封闭式管理(而封闭式管理要有效果至少要有10天以上),企业复工和学校开学的时间再度被延迟,多个城市的学校开学延后到2月20日了,上海更是明确2月底之前不开学,武汉更是明确会在2月13日后向中央申请继续推迟开学和复工的时间。
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网上甚至流传部分湖北包括外地的大学要到4月份才开学的消息——如果综合考虑最终确证数以及当前每日治愈的人数,推迟两三个月开学也不是不可能。
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考虑到武汉是全国的高校之城,仅大学生就高达百万,也是做容纳了数百万各行各业上班族大千万人口大城,今年这可能是史无前例的最长春假假期对企业办公和学生学习的影响之大可想而知。
对此,政策面上已经积极予以了引导,日前教育部印发《关于在疫情防控期间做好普通高等学校在线教学组织与管理工作的指导意见》,实施在线教学实现“停课不停教、停课不停学”,这被认为将催化千亿级产业需求爆发。
换言之,这给A股在线教育、云办公带来的增长想象力空间也是史无前例的!
据悉,截至2月2日,教育部组织22个在线课程平台免费开放在线课程2.4万余门,覆蓋了本科12个学科门类、专科高职18个专业大类。此外,教育部亦拟于2月17日开通国家网络云课堂,保证学生停课不停学,覆蓋小学到高中,提供网络点播课程,或通过电视频道播出有关课程与资源。
资深教育投资人判断,线上教学的方式或许会持续至3、4月份,甚至更长的时间。而许多K12线上教育公司嗅到机会,纷纷开始借势推广。
为响应政策号召,多家在线教育机构为学生免费提供部分课程资源,推出免费线上课程,同时传统线下教培机构暂停线下授课并转移线上,包括新东方集团及新东方在线、学而思网校、跟谁学、网易有道、流利说等头部机构。
云办公也受到很多地方的鼓励。这都刺激并放大了股市有关概念的想象力,所以本周在线教育和云办公概念也成为了热点。
分析指出,疫情背景下,在线教育概念股持续受追捧。
多家券商分析认为,更深层次来看,在线教育是教育科技发展刚需趋势,此次疫情只是起到催化剂作用,随着5G的普及,未来市场结构有望加速演进,教育信息化也有望助力远程开展教学场景。其中,K12在线直播行业宏大空间,亦将是未来几年教育产业黄金赛道。
预计疫情之后,在线教育市场结构可能发生变化,中小学学生使用在线教育的比例有望上升,在线教育的发展进入一个新时期,相关个股有望继续受益。
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