8月5日情报精选：央行上海总部：下半年继续稳妥实施房地产金融审慎管理
【新闻联播】
●农业农村部办公厅《关于扶持国家种业阵型企业发展的通知》：加快打造种业振兴骨干力量
●上半年我国软件业务收入同比增长10.9%；
●欧洲央行调查：欧元区消费者已开始为经济萎缩和高通胀作准备
●英国央行：宣布加息50个基点，将基准利率从1.25%提高至1.75%，为27年来最大加息幅度；预计经济衰退将持续五个季度GDP下降2.1％；未来货币政策并非在“预设的路径”上
【重要消息】
●乘联会：7月全国新能源乘用车市场保持强势良好态势，预测7月全国新能源狭义乘用车批发销量约56.1万辆
●北京监管局：对广发期货北京营业部采取责令改正监管措施
●中钢协：7月下旬重点统计钢铁企业钢材日产188.80万吨 环比下降5.35%
●北向资金全天净卖出32.05亿元，连续3日净卖出；其中沪股通净卖出10.46亿元，深股通净卖出21.59亿元
●农业农村部：推动农业现代化示范区将符合条件公益性建设项目纳入地方债支持范围；鼓励地方根据当地农情特点等选取差异化特色化农业农村发展指标；将在高标准农田建设、现代种业发展等方面加大对西南地区支持力度
●水利部《关于推动水利风景区高质量发展的指导意见》：目标到2025年水利风景区总体布局进一步完善
●中央国家机关住房资金管理中心《关于做好2022住房公积金年度月缴存额调整工作的通知》：国管公积金月缴存额上限提至7652元
●中钢协：7月下旬重点统计钢铁企业钢材日产188.80万吨
●激活楼市活力 多地调整二手房参考价政策
●央行条法司司长刘宏华：央行正在加快推动《中国人民银行法》修改；确立金融法律对境外金融机构实施违法活动的管辖效力
●交银理财首只养老理财产品即将发售 个人养老金业务已有多个合作意向
●《广东省塑料污染治理行动方案（2022-2025年）》：到2025年可循环快递包装保有量达到200万个
●横琴粤澳深度合作区召开执委会会议 研究横琴总体发展规划和金融产业发展
●武汉：目标每年新增上市企业15家 三年后达到143家
●浙江：到2025年数字政府“系统+跑道”体系架构成熟定型
●福建省上半年完成水利投资230.79亿元
●美国猴痘疫苗供不应求 大多订单2023年才可交付
●韩国“半导体特别法”实施 将扶持国家尖端战略产业
●高温干旱或致法国粮食减产 超四成欧盟国家处干旱“预警”
●CINNO Research：上半年全球AMOLED智能手机面板出货量同比下滑10.5%
行业概念
相关上市公司：中国中免（601888）、中青旅（600138）
相关上市公司：中国西电（601179）、四方股份（601126）
相关上市公司：中牧股份（600195）、普莱柯（603566）
相关上市公司：赣锋锂业（002460）、天齐锂业（002466）
新股申购：远翔新材、海正生材、浩瀚深度
可转债申购：欧22转债、京源转债、火星转债
晚间私募传闻：
协鑫集成：大尺寸组件获法国碳足迹认证 碳足迹平均值为400至450千克二氧化碳/千瓦
国网信通：子公司中电启明星已初步具备新能源发电功率预测服务能力
科大智能：公司作为电网公司的供应商，积极布局智能电网、新型电网的发展
赛为智能：共轴双翼无人机可广泛应用于军事侦查、对地打击等方向
老白干酒：武陵酒一期扩建1500吨的产能已经出酒
定增&重组&转债
ST广田：与特区建工集团签署重整投资意向协议
重大投资&合同
劲嘉股份：子公司收到烟草专卖生产企业许可证（电子烟代加工企业）
招商轮船：签署重大长期运输协议 预计运费总额不超25亿美元
欣旺达：与伟明环保等签署115亿元温州锂电池新材料产业基地项目合资协议
温氏股份业绩快报：上半年净亏损35.17亿元
吉鑫科技：半年度净利润同比下降16%
北汽蓝谷：上半年净亏损21.8亿元
建龙微纳：半年度净利润同比下降19.81%
金龙鱼：二季度净利环比增长1518%
华安鑫创：累计已定点未交付金额约104.08亿元
中通客车：7月销量480辆
世茂股份：1-7月销售签约金额约55亿元 同比降72%
金龙汽车：7月客车销售量为2725辆 同比减少18.87%
荣盛石化：拟不超过20元/股回购10亿元-20亿元股份
恒久科技：股东佘虹达拟减持不超3%股份
每日复盘
三大指数小幅反弹，特高压板块表现强势
1、8月4日，三大指数小幅反弹，早间高开低走，午后一度集体翻绿，随后又小幅回升，上证50涨超1%，白酒、券商板块走强。
大盘：截止收盘沪指涨0.8%，深成指涨0.69%，创业板指涨0.45%。
半导体板块继续走强，大港股份3连板，华大九天盘中涨超17%，敏芯股份、概伦电子涨超14%。
此外CRO、东数西算、宠物经济等走势活跃。
方向：地缘局势因素影响，半导体和军工还是相对强势，但半导体不是追击节奏，相反情绪一旦接力不上，随时注意补跌风险，所以还是建议且战且退。食品饮料板块的大白马都超跌了，所以可以适当挖掘防守反击的机会。
事件：据财新网消息，8月3日公布的7月财新中国通用服务业经营活动指数（服务业PMI）录得55.5，较6月上升1.0个百分点，连续第二个月位于扩张区间，并且创2021年5月以来新高。
随着疫情防控逐步放松及稳增长政策加速落地，此前受疫情影响更大的服务业恢复速度加快。7月服务业景气度继续处于扩张区间，并录得2021年5月来最高。
从分项指标看，7月财新服务业PMI呈现以下特点：
2）就业持续恶化。7月服务业就业指数连续7个月处于荣枯线下方，且较6月份有所回落，主要原因仍是企业为控制成本而减少用工。
4）随着服务业景气度不断回升，服务业企业信心大幅好转。7月经营预期指数升至2021年12月来最高。
落脚到A股市场，随着国内疫情缓解叠加稳增长政策的逐步落地，国内消费需求有望稳步回升，可积极把握疫情复苏和边际修复主线，如餐饮旅游、酒店、免税等。相关龙头企业具备长期配置价值
观点：指数震荡消化压力
2.白马超跌反弹动能增强
题材方向：医药、食品、军工
2022年8月4日，两市共66只个股成功封涨停（不含ST），较上个交易日增加28只。沪深两市震荡上行，沪指上涨0.80%，创业板指上涨0.45%，以下为部分精选涨停个股分析：| 概念 | 涨停个股 | 催化剂 | 涨停原因 | 连板天数 | 成交金额/亿 | 流通市值/亿 |
| 机器人 | 精伦电子
600355 | 市场空间广阔 | 根据预测，全球人形机器人市场规模（仅考虑单机）将从2022年15亿美元提升至2027年的173亿美元，千亿市场未来可期。未来5年，中国是全球工业机器人密度增长的主要驱动力，国产工业机器人具备本土产业链优势，迎来进口替代的重要窗口期。 | 2 | 5.8 | 20.2 |
达实智能
002421 | 1 | 8.8 | 66.6 |
南方精工
002553 | 1 | 2.6 | 28.3 |
江苏北人
688218 | 1 | 5.2 | 33.3 |
中大力德
002896 | 1 | 13.6 | 65.1 |
| 国产芯片 | 大港股份
002077 | 龙头接大订单 | 近日天岳先进发布公告，近日签订了一份长期协议，预计含税销售三年合计金额为人民币13.93亿元。14亿元的订单合同引爆了国内碳化硅市场，碳化硅材料在多领域应用广阔，同时随着成本和价格的下降，今后碳化硅材料的应用有望加速发展。 | 3 | 22.2 | 71.1 |
多伦科技
603528 | 2 | 1.4 | 46.2 |
淳中科技
603516 | 2 | 4.8 | 29.4 |
华西股份
000936 | 2 | 0.7 | 50.3 |
| 特高压 | 白云电器
603861 | 基建项目 | 8月3日，国家电网公司重大项目建设项目公布，年内将再开工建设“四交四直”特高压工程，总投资超过1500亿元。“十四五”期间有望核准开工“8交10直”，随着大基地外送消纳等需求的催化，规划数量仍有进一步上行空间。 | 1 | 0.4 | 37.4 |
大连电瓷
002606 | 1 | 2.5 | 45.6 |
川润股份
002272 | 1 | 1.8 | 23.4 |
保变电气
600550 | 1 | 3.3 | 111.8 |
| 动物保健 | 绿康生化
002868 | 监管政策 | 农业农村部近日表示，将宠物治疗用生物制品临床试验宠物数量，由不少于200只调整为不少于50只，进一步加快宠物用新兽药生产上市步伐。未来几年，我国宠物将迎来老年潮，老龄化将导致宠物发病率升高，国产宠物药或迎发展黄金期。 | 4 | 0.2 | 28.7 |
金河生物
002688 | 1 | 1.7 | 37.5 |
中牧股份
600195 | 1 | 4.9 | 127.2 |
题材前瞻
宠物药研发受政策助推，行业有望高景气
宠物经济
农业农村部近日表示，已将宠物治疗用生物制品临床试验宠物数量，由不少于200只调整为不少于50只，进一步加快宠物用新兽药生产上市步伐，满足宠物诊疗需求，这将直接降低宠物药品研发的成本。未来几年，我国宠物将迎来老年潮，老龄化将导致宠物发病率升高，宠物医疗市场将会进一步增长，国产宠物药或迎发展黄金期。
宠物药研发受政策助推，行业有望高景气
公司专注于兽药领域，坚持技术驱动战略，与新希望、双胞胎、天邦股份、中粮肉食、正大集团、扬翔集团、正邦科技、圣农发展、力源集团、立华股份、海大集团等国内知名农牧企业建立稳定合作关系。公司为创业板注册制第一批上市企业，是兽用化药类企业中为数不多的上市公司。公司2020年度销售额7.77亿元，稳居兽用化药制剂国内市场前十名。
风险提示：原料药价格再度大幅上涨的风险；非洲猪瘟导致猪用兽药产品销量大幅下滑的风险；下游养殖规模化进程不及预期的风险化。
价值掘金
回盛生物（300871）：宠物药获政策降本，这一兽药巨头打开增长空间
| | | | | | 我国宠物经济处于高速发展通道，存在较大的下沉市场和消费升级空间。拉长维度看，近十年国内宠物经济处于高速增长通道 | |
| 国泰君安证券《军工行业2022年中期投资策略：航空航天高景气，优选持续高增长龙头-220613》 | 西部证券《江航装备-688586-首次覆盖：航空配套细分赛道龙头，军备列装迎发展机遇-220329》一文中首次覆盖并给予“买入”评级 | | | 国产飞机将带动航空高端原材料、分系统及零部件厂商实现业绩快速增长，在国产化率不断提升和衍生型号不断推出的过程中，国内供应商将受益于型号批产带来的量的增加，又将受益于渗透率的不断提升 | |
| | 民生证券《厦门钨业-600549-深度报告：材料平台，厚积薄发-220515》一文中维持“推荐”评级 | | | 随新能源车销量增长，下游需求提升+热管理技术升级提升产品单价，行业迎来戴维斯双击。热管理属于高景气赛道，未来市场空间广阔 | |
1、强制止损：-4%为强制止损位，在没有特别预先提示下，一经触发，强制执行。
3、强制平仓：当标的股盈利<5%，而持股周期大于4个交易日时，如遇盘中向下波动吞食全部利润，需强制平仓。
5、卖出规则：前一日预先提示，方式有两种：1）提示“调出”--即开盘价即刻卖出，2）提示“待调出”--即自行视当日具体情况卖出，尽量保证卖出当日的波动空间，并尽量避免选择大起大落庄股（本产品统计方式则按均价计算）。
7、未给出特别提示情况下，每一只新调入标的仓位为10%（随行情的好坏在10%/20%/30%之间切换），百元以上标的，会事先做安排。
产业纵横
外部限制加码，全球半导体产业竞赛开启！机构看好设备、零部件国产化机会
对此，华泰证券在《科技行业动态点评：美国通过芯片法案的影响分析》中指出，《芯片法案》可能主要产生以下三点影响：1、法案促进半导体制造回流美国，晶圆代工产能区域化加速；2、法案不改半导体长期供需，企业或降低在除美外地区的投资；3、法案或强化部分领域美国设计公司竞争实力。
同时，国融证券在《半导体行业：美国众议院通过“芯片法案”，半导体制造和设备公司有望长期受益》中也指出，美国“芯片法案”落地，将加剧全球半导体产业逆全球化发展，有望刺激中国半导体行业加快国产化进程。
目前，国产厂商已在刻蚀设备、薄膜沉积设备、CMP设备、清洗设备等领域实现28nm及以上制程方面相继取得突破，国产替代持续进行，未来有望持续受益于国内晶圆厂扩产所带来的需求增加以及设备国产化进程。
中国大陆拥有全球最广泛的电子制造、终端品牌和市场需求基础，带动国产芯片采用和本土芯片制造规模成长。根据SEMI数据，中国半导体设备市场规模从2017 年的82.3 亿美元提升至2021 年的296.2 亿美元，四年CAGR 为37.7%，对应全球市场占比也从14.5%迅速提升至28.9%，成为半导体设备的最大市场。
全球半导体产业竞赛已经开启，半导体制造和设备公司有望长期受益。国内设备整体的国产化率已经从2018年的10.34%上涨到2022年上半年的24.38%，其中化学机械抛光、清洗、氧化扩散/热处理、测试、刻蚀、薄膜沉积设备在2022年上半年，国产率分别提升到50.0%/48.0%/35.3%/33.3%/31.8%/23.8%，四年国产化率实现高速增长。
对于具体的投资机会，中信证券指出，晶圆厂扩产新建持续，国内资本开支有望进一步攀升，同时设备材料零部件国产化是不得已而为之的艰苦道路，在外部限制加码背景下有望加速推进，建议关注设备零部件板块机会。
细分设备：芯源微、拓荆科技、华海清科；
后道测试、封装：长川科技、华峰测控、华兴源创、光力科技；
晶圆厂：中芯国际、华虹半导体（H）。
强势股 | | | |
| 中央政治局会议提出，要提升能源资源供应保障能力，加大力度规划建设新能源供给消纳体系。《上海市碳达峰实施方案》提出加快优化建筑用能结构，推进适宜的新建建筑安装光伏、推动既有建筑安装光伏，到2025年公共机构、工业厂房建筑屋顶光伏覆盖率达到50%以上；到2030年，实现应装尽装。据预测，风电与光伏发电有望在2040年左右成我国主要的电力品种。 | | 发改委对《关于尽快出台理顺输配电价结构的过渡性措施，解决增量配电网发展堵点的建议》答复文件中表示，支持和鼓励增量配电网与可再生能源分布式电源等协调发展。 | | 从新能源供给消纳体系构成来看，特高压、储能、配电网及虚拟电厂等均是重要环节。其中，特高压板块前期政策预期不高，是最超预期的细分方向之一。据统计，“十四五”期间，国家电网规划建设特高压工程“24交14直”，总投资3800亿元，较“十三五”大幅增长35.7%。 | | | 孚能科技、科达制造、天赐材料、比亚迪、长城汽车、广汽集团、光洋股份、一汽解放、万安科技、麦格米特、隆基机械、天普股份 |
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| 格力电器、小熊电器、火星人、海尔智家、长虹华意、春兰股份、澳柯玛 |
| 今年来多部委及多地对房地产业密集发声，稳定预期，提振市场信心；预计未来房企整体的融资环境将明显改善。日前国常会指出，因城施策促进房地产市场平稳健康发展，保障住房刚性需求，合理支持改善性需求。 | | | 中国电建、中国建筑、四川路桥、天山股份、中工国际、龙泉股份、宏润建设、纳川股份、腾达建设、杭州园林、龙泉股份、雪人股份、华设集团 |
| 在国内“动态清零”总方针下，国内有望加速搭建“检测-预防-治疗”综合防范体系，奥密克戎BA5变异株相关订单有望保持稳定增长。世卫组织宣布将猴痘疫情列为“国际关注突发公共卫生事件”， 预计将出现更多猴痘相关死亡病例；美国纽约市宣布猴痘疫情为公共卫生紧急情况 | | | |
深度调研
国产工业机器人迎来进口替代的重要窗口期 相关产业链有望受益
【所属概念】
【事件驱动】
【技术图解】
【行业前景】
7月一般是猪价季节性涨幅最高的月份，当前猪价已在兑现季节性预期。供给上，6-7月份出栏量可能随着高温天气到来，阶段性有所反弹，但由于能繁母猪的产能高峰过去，生猪绝对出栏量可能不会高于4月份，供需基本面环比好转后，有望进一步巩固行业信心。现货的季节性上涨对远月看涨预期形成正反馈，养殖户逐步扭亏为盈，带动行业惜售及压栏情绪增加。产业周期上极大概率已经见底，阶段性养殖户最艰难的时刻已经过去。
根据以往经验，自端午假期前后至下半年消费旺季密集，需求环比上半年转暖，而同时目前疫情抑制下的餐饮行业和团餐消费作为生猪消费的主力群体之一，亦有望随管控常态化有序恢复，因此需求端改善是大势所趋。现阶段我们认为资金状况良好、成本管控能力卓越的优质龙头有望穿越周期底部充分享受下轮周期上行红利。
（1）养殖行业龙头（国盛证券孟鑫《自繁自养生猪养殖龙头，成本控制卓越穿越周期》2022-5-17）
（2）自繁自养模式行业领先（国盛证券孟鑫《自繁自养生猪养殖龙头，成本控制卓越穿越周期》2022-5-17）
【风险提示】
精伦电子（600355）
机器人
特斯拉预计将于9月30日推出Optimus人形机器人。多机构预计特斯拉将拉开人形机器人产业化序幕，行业发展提速。
（1）人形机器人千亿市场可期（东吴证券周尔双等《人形机器人迎产业化机遇，建议关注核心零部件环节》2022-7-20）
（2）国产工业机器人迎来进口替代的重要窗口期（开源证券孟鹏飞《通用自动化复苏，国产工业机器人进口替代确定性强》2022-6-26）
【主营业务】
【风险提示】
贵州茅台（600519）
白酒
有机构分析认为，中秋之后，预计行业将迎来结构性出清，酱酒及三四线招商铺货型品牌承压，逐步让出市场份额，利好以实际消费为导向的优质酒企。
（1）双节有望刺激白酒需求回升（东吴证券《食品饮料行业周报》2022-8-1）
（2）二季度基金大幅加仓高端白酒（东吴证券《食品饮料行业周报》2022-8-1）
【核心优势】
公司主营茅台酒及茅台系列酒的生产与销售，主导产品贵州茅台酒是我国大曲酱香型白酒的鼻祖和典型代表，是绿色食品、有机食品和国家地理标志保护产品，是香飘世界的中国名片。2021年，贵州茅台以1093.3亿美元的品牌价值位列“BrandZ最具价值全球品牌排行榜”第11位，成为全球最具价值的酒类品牌。
无法自由提价是茅台增速放缓的主要原因之一。i 茅台已成为不可忽视的重要渠道，通过以指导价销售有效提升吨价。此外，i 茅台还有全渠道流量入口、价格稳定器、文化宣传阵地等作用。除了新零售渠道外，茅台也在整合经销商资源，着手激发传统经销渠道活力，提升主动营销能力，包括传承人计划、第三代专卖店、整合新媒体资源等。
全球疫情反复的风险；新品和新渠道增量测算偏差风险。
热点聚焦
新一批特高压工程下半年开建，产业链公司有望充分受益
1、据新华社，国家电网负责人8月3日表示，下半年将开工建设新一批特高压工程，进一步发挥电网投资拉动作用。同时，加快推进陕西—安徽、陕西—河南等“一交五直”6项特高压工程前期工作。
2、据财联社，8月2日，澳锂矿商皮尔巴拉第八次锂精矿拍卖结果出炉，成交价6350美元/吨较上次涨2.6%，加上运费，折7012美元/吨（中国到岸价）。
3、据财新网消息，8月3日公布的7月财新中国通用服务业经营活动指数（服务业PMI）录得55.5，较6月上升1.0个百分点，连续第二个月位于扩张区间，并且创2021年5月以来新高。
4、据新智元、网易、中国半导体论坛，美国准备对用于设计半导体的特定类型EDA软件实施新的出口限制。据悉，该软件是设计和制造最先进的人工智能芯片至关重要的下一代技术。
1、据第一财经消息，日前农业农村部表示，目前正在组织修订《兽药注册办法》和新兽药注册资料要求，将进一步考虑宠物用药自身特点，建立健全符合宠物用药实际情况的评审制度，加快宠物用新兽药生产上市步伐，满足宠物诊疗需求。
点评：近年来，国内宠物数量快速增加，带动我国宠物消费市场规模迅速增长。据统计，2020 年我国宠物消费市场规模已达2988亿元，2015-2020年的CAGR高达32.74%，未来仍具备高成长潜力。据艾瑞咨询统计，2020 年我国一二线城市养宠人数比例仅约 40%，相比美国约 70%仍有较大提升空间。政策支持态度明确，宠物用药市场有望步入高速发展期。而随着行业门槛的抬升，龙头企业最大程度享受行业成长红利。
发表于 2022-8-5 08:33:37
