《创业板高位震荡 纺织服装板块走强》6月29日，创业板冲高震荡，继续保持进攻姿势，冲关的悬念依然存在，只是庆典维稳的窗口越来越小。稳定窗口的封闭，对于创业板兑现压力的释放肯定会有影响，因此尽早确立突破格局，提升市场偏好显得尤为重要。从热点角度去看，轮涨的金融和农业，基本确定是一日游表现，被埋在里面的资金也会消耗多头的力量，留给创业板的时间不多了。 盘面上看，受权重股走弱拖累，沪指开盘后震荡下行，猪肉、半导体芯片、新能源车等集体回调，创业板指相对强势，冲高回落宽幅震荡。华为昇腾概念股全天强势，神思电子等多股涨停，BIPV板块午后拉升，隆基股份创历史新高，有机硅、盐湖提锂、纺织服装等逆势拉升，但个股依旧是普跌格局，两市成交小幅缩量，资金风险偏好有所降低。
每日复盘
6月30日情报精选：中钢协开展钢铁行业碳达峰碳中和专项标准征集工作
政经证金 【新闻联播】 ●各地开展丰富活动庆祝党的百年华诞 ●三大粮食作物两类保险实施范围扩大 ●王毅：中国已向近100个国家提供了超过4.5亿剂疫苗 ●国家发改委：推进国有企业混合所有制改革要选对引好战略投资者 ●乘联会秘书长崔东树：芯片短缺对中国汽车出口利好明显 ●香港提出六方面措施 建设宜居低碳国际城市 【重要消息】 ●前五个月我国服务贸易进出口总值同比增长3.7% ●世界银行将今年中国经济增长预期上调至8.5% ●惠誉预计2021年中国GDP增长率将达8.4% ●王毅：二十国集团成员应采取负责任的宏观经济政策 避免自身举措的负面效应外溢 ●国家发改委召开2021年企业债券本息兑付风险排查和存续期监管工作视频会议 ●国家发改委：要推进县城环境基础设施提级扩能 健全垃圾收集处理设施、污水收集处理设施 ●市场监管总局：加强酱油和食醋质量安全监督管理 ●中钢协开展钢铁行业碳达峰碳中和专项标准征集工作 ●贝恩：中国快消品市场呈现温和复苏态势 ●证监会：努力解决一批“大家关心、确需办理、必须办好”的市场和群众“急难愁盼”的问题 ●证监会同意2家公司科创板IPO注册 ●创业板上市委：一通密封等三公司首发获通过 ●年内“冠军基”宝盈优势产业启动“限购” 一季度末规模不足2亿 ●浙江：到2025年数字贸易进出口总额达到1万亿元 ●投资150亿元 河南省打造聚氨酯新材料产业园 ●广深第二高铁已列入国家规划 ●英国6月房价同比上涨13.4% 创近17年最大涨幅 行业概念 1、汽车标准化工作要点发布 车联网产业有望加速爆发 相关上市公司：北斗星通（002151）、移远通信（603236） 2、锂电龙头锁定特斯拉长期订单，供应链受益行业高景气 相关上市公司：宁德时代（300750）、天赐材料（002709） 3、央行召开二季度例会，货币政策依旧稳字当头 相关上市公司：招商银行（600036）、杭州银行（600926） 4、草甘膦价格同比翻倍，龙头股业绩弹性增强 相关上市公司：兴发集团（600141）、扬农化工（600486） 个股情报 新股申购：永和股份、世茂能源、科德数控 新股上市：百洋医药、雷尔伟、税友股份、杭州热电、威高骨科 可转债申购：无 可转债上市：三花转债 晚间私募传闻： 美的集团：已在上海和重庆拥有两家芯片技术公司 朗玛信息：贵阳六医按三甲医院的标准对医院基础设施进行建设改造 太阳纸业：在老挝拥有自营林和合作林并有计划逐步扩大种植规模 美亚柏科：“乾坤”大数据操作系统未来会面向各行业开放 通业科技：电源类产品有应用在复兴号列车上 开元教育：与华为主要合作为通过华为的网站向用户提供付费产品 北部湾港：积极参与“西部陆海新通道”运营建设 实现吞吐量增长 定增&重组&转债 士兰微：发行股份购买资产事项6月30日上会 明起停牌 川大智胜：股东四川大学拟转让6.97%股份 东方集团：筹划重大资产重组 明起停牌 徕木股份：拟定增募资不超7亿元 用于新能源汽车连接器项目等 史丹利：拟通过股权转让和增资取得黎河肥业51%股权 华扬联众：控股股东一致行动人拟转让5.03%股份予陈晓东 庄园牧场：公司实控人已变更为甘肃省政府国资委 协鑫集成：华鑫集团拟向协鑫建设转让8.88%公司股份 苏宁易购：筹划发行股份购买资产事项正在推进 继续停牌 汇川技术披露定增结果：高瓴、UBS AG及J.P.Morgan 等参投 重大投资&合同 日上集团：拟3.7亿元投建曹妃甸金属加工及轻量化轮毂项目 嘉化能源：年产30万吨二氯乙烷和氯乙烯项目及30万吨/年功能性高分子材料项目投产 湘潭电化：以1230万元中标广西靖西市爱屯锰矿普查探矿权 安洁科技：拟10万欧元投设德国子公司 西部创业：全资子公司广夏(银川)贺兰山葡萄酒庄拟吸收合并2家公司 安徽合力：拟10亿元投建蚌埠液力扩建及智能制造基地建设项目 宜安科技：拟开展铝合金期货套期保值业务 岭南股份：中标保定汽车科技产业园市政改造二期项目 沧州明珠：拟投建年产38000吨高阻隔尼龙薄膜项目 投资总金额4.45亿元 初灵信息：子公司与中国移动终端签署项目合作合同 中国神华：锦界能源燃煤电厂燃烧后二氧化碳捕集与封存全流程示范项目通过168小时试运行 格林美：下属公司投建年产10万吨电池级高纯镍钴盐晶体项目 科力尔：公司工控事业部已正式成为华为供应商 科兴制药：与迈博太科签署《CMAB008国际独家商业化许可协议》 业绩&分红 中国巨石：预计上半年净利润同比增加200%到250% 本钢板材：上半年预盈约22亿元 同比增长约764% 宁波华翔：上半年预盈6.14亿元—7.11亿元 同比增长90%—120% 极米科技：上半年净利同比预增94% 鲁西化工：上半年预盈25.5亿元-26.5亿元 同比增长1028%-1072% 珍宝岛：上半年净利同比预增30%-51% 宏川智慧：预计上半年净利润同比增长50%-70% 东方生物：预计上半年净利润同比增加469%-574% 万达电影：上半年预盈6.2亿元-6.8亿元 同比扭亏 芯源微：预计上半年净利润同比增加399%到543% 通富微电：预计上半年净利润同比增长232%-277% 金钼股份：预计上半年净利同比增长78%-101% 明微电子：预计上半年净利润同比增长832%-936% 扬杰科技：预计上半年净利润同比增长120%-150% 正业科技：预计上半年净利润同比增长215%-245% 京山轻机：预计上半年净利润同比增长76%-111% 百润股份：预计上半年净利润同比增长65%-80% 增持&减持&回购 ST信通：拟4000万元-6000万元回购股份 伟隆股份：拟以2000万元-3000万元回购股份 岩石股份：控股股东方累计增持公司4.08%股份 旗天科技：股东拟减持不超1%股份 英唐智控：实控人拟减持4.24%股份以引进战投及筹资
创业板高位震荡 纺织服装板块走强
【盘面要点回顾】
1、6月29日，创业板冲高震荡，继续保持进攻姿势，冲关的悬念依然存在，只是庆典维稳的窗口越来越小。稳定窗口的封闭，对于创业板兑现压力的释放肯定会有影响，因此尽早确立突破格局，提升市场偏好显得尤为重要。从热点角度去看，轮涨的金融和农业，基本确定是一日游表现，被埋在里面的资金也会消耗多头的力量，留给创业板的时间不多了。
2、盘面上看，受权重股走弱拖累，沪指开盘后震荡下行，猪肉、半导体芯片、新能源车等集体回调，创业板指相对强势，冲高回落宽幅震荡。华为昇腾概念股全天强势，神思电子等多股涨停，BIPV板块午后拉升，隆基股份创历史新高，有机硅、盐湖提锂、纺织服装等逆势拉升，但个股依旧是普跌格局，两市成交小幅缩量，资金风险偏好有所降低。
3、指数大概率仍将维持高位震荡走势，随着全球经济的持续复苏和海外流动性收紧，由供需错配和过于充裕的流动性环境带来的价格上行将有所缓解，下半年大宗商品价格有望迎来拐点，人民币汇率大概率仍将维持双向波动，出现单边持续升值的概率较小。
策略上，关注中报业绩超预期的高性价比资产。下阶段可以关注中报预喜的催化剂作用，经济复苏，PPI保持高位运行，可以淘金中报业绩超预期的高性价比资产，特别是化工、机械、有色、煤炭等低估值龙头等。
【今日头条回顾】
事件：据新浪财经，6月25日，人民银行货币政策委员会召开2021年第二季度例会，会议分析了国内外经济金融形势，并再次强调要灵活精准实施货币政策，推动实际贷款利率进一步降低，处理好恢复经济与防范风险的关系，保持经济运行在合理区间。
点评：
本次会议确立货币政策仍是中性格局，符合预期。下半年政策组合或将主要依靠财政发力来稳增长，货币政策在则在总量稳健的前提下，结构性支持高质量发展，如绿色金融、科技创新等。
对外方面，本次会议新增“防范外部冲击”的表述，或在于两方面：1）防范美联储货币政策收紧的冲击，目前美联储开启Taper 大概率只是时间问题，一旦美联储收紧货币，我国货币政策或将提前有所准备；2）防范周边国家疫情进一步恶化的冲击，若对我国形成冲击，货币政策或将对局部疫情做出结构性反应。
对内方面，仍将“普惠”和“绿色”作为下一阶段货币政策的主题，并提出“调整存款利率自律上限确定方式”。本次会议是“研究设立碳减排支持工具”首次出现在货政委员会例会简报中，或表示碳减排工具呼之欲出。
短期来看，货币政策仍将以“稳”为主：一方面，美国货币政策正常化进程何时开启尚未明晰，国内政策需以“稳”字诀应对外部政策的不确定性，才能占据主动；另一方面，“防风险”仍需要稳定的货币环境相配合，过快转紧与持续宽松均不利于“防风险”任务的推进。
同时，下半年财政发力空间较大。从增量来看，1-5月，地方新增一般债发行3625亿，完成45.31%；新增专项债5726亿元，仅完成16.51%，远低于往年同期水平。因此，下半年财政支出空间充裕，政府具备加大财政支出调控经济增速减缓的财政能力。
具体到A股市场，随着国内疫情得到完全控制，叠加防风险的需求，信贷额度可能会边际收紧，在融资需求保持高位的背景下，预计未来几个月贷款利率会逐渐上升，对银行股形成利好。
【复盘总结】
观点：指数震荡整固
1.创业板维持冲关姿势
2.市场风险偏好开始下降
3.关注维稳窗口之后的兑现压力
题材方向：军工、光伏、医美
【涨停分析】
2021年6月29日，两市共74只个股成功封涨停（含ST），较上个交易日减少5只。沪深两市全天震荡下落，沪指跌幅0.92%，创业板指跌幅0.19%，以下为部分精选涨停个股分析：
题材前瞻
供需改善驱动行业复苏，该板块当前性价比凸显！
玻纤 政策评估：★★★★☆ 需求方面，全球进入经济复苏周期，汽车复苏大周期有延续性(1-5月汽车产销数据强劲），风电好于前期预期（1-4月风电新增不弱），需求短期有弹性，长期有空间。供给方面，玻纤行业集中度高，寡头竞争格局在过去十年未有变化，全球前三大玻纤企业约占据50%的产能，前八大玻纤企业占据全球70%以上的产能。随着产品价格上涨，行业利润率快速提升。 市场评估：★★☆☆☆ 中报窗口，业绩预告或催化板块修复。 强势龙头：中国巨石（600176） 公司是国内玻纤行业的龙头，目前国内市场占有率达到35%左右。公司主营产品以无碱玻璃纤维纱、电子纱和电子布和玻璃纤维制品为主，合计占比为90%以上，主营业务收入逐年增长，2020年毛利率达33.78%。公司将进入第二轮冷修技改周期，参考成都智能制造单吨成本下降约15%，如果有70万吨产线冷修技改，则截至2024年巨石第二轮冷修技改周期总成本下降为 5%。预计公司将依靠极强成本优势持续提升市占率，中高端产品及品类扩张（电子布）将增强盈利稳定性。 操作策略：中泰证券孙颖在《行业和公司核心问题再梳理：当前时点，如何看中国巨石？》（2021-5-25）一文中给予 增持 评级。 风险提示：玻纤增量供给超预期；需求成长逊于预期；电子布竞争超预期。
价值掘金
中国巨石（600176）：国内玻纤行业龙头
【操作纪律】 1、强制止损：-4%为强制止损位，在没有特别预先提示下，一经触发，强制执行。 2、强制止盈：当赢利>5%，且当日大幅拉高远离均价后，再从最高点下跌破均价，则需及时止盈。 3、强制平仓：当标的股盈利<5%，而持股周期大于4个交易日时，如遇盘中向下波动吞食全部利润，需强制平仓。 4、买入规则：当日调入的，原则上，集合竞价即可买入（注意：9:20—9:25，不得超过9:25）；碰到特殊情况，视情况自行调节。非连板股（没有出现二连板的）:如调入日集合竞价高开幅度>3%，视为无效调入，不予以操作（连板股不受此影响）。 5、卖出规则：前一日预先提示，方式有两种：1）提示“调出”--即开盘价即刻卖出，2）提示“待调出”--即自行视当日具体情况卖出，尽量保证卖出当日的波动空间，并尽量避免选择大起大落庄股（本产品统计方式则按均价计算）。 6、深套之后，原则上解套卖出为首要原则（在策略上可以先至少卖出一半）。 7、未给出特别提示情况下，每一只新调入标的仓位为10%（随行情的好坏在10%/20%/30%之间切换），百元以上标的，会事先做安排。
产业纵横
下半年国内需求旺盛！行业有望恢复至疫前水平
6月29日，旅游酒店板块逆市上涨，众信旅游、凯撒旅业领涨。 山西证券认为，随着高考、中考相继结束暑假到来，暑假旺季旅游有望推动国内中长线游市场持续复苏。Delta 变异株在多个国家掀起短时间感染高峰，多个国家再次进入封锁状态，年内游客出行需求将继续落实在国内。 投资观点： （1）下半年暑假、国庆假期较长，旅游收入预计持续增长（山西证券张晓霖《消费回流、品质提升引领行业持续复苏》-20210625） 上半年旅游小长假扎堆，从清明假期开始国内旅游市场复苏趋势初显。从小长假旅游数据来看，清明-五一-端午出游人次分别为 1.02亿人次、2.3 亿人次、0.83 亿人次，同比增加 144.6%、119.7%、94.1%，恢复至 2019 年 94.5%、103.2%、98.7%；实现旅游收入分别为 271.68 亿元、1132.3 亿元、294.3 亿元，同比增加 228.9%、138.1%、139.6%，恢复至2019 年 56.7%、77%、74.8%。 五一五天假期带来边际旅游收益变化明显，人均出游 4.18 天，超过 2019 年人均出游 3.83 天以及 2020 年 4.06 天，人均花费 1713 元创近几年五一假期最高值。端午节三天假期出行游客人次有所回落，消费者客单价提升显著，全国各省市收入恢复情况大体保持一致，旅游出行信心不断增强。 受限于清明节部分出行人数返乡祭祖、五一五天小长假部分游客补偿春节假期返乡，以及目前国有景区门票持续降价或免票，国内旅游收入恢复情况尚未达到疫前水平，小长假旅游收入恢复进程慢于出行人次。今年三月文旅部取消低风险地区景区接待人数限制，为景区客流服务彻底松绑，目前国内高风险地区清零，区域疫情反复基本在一个月内得到有效控制。下半年旅游收入预计持续增长，暑假、国庆小长假天数长，带动中长线等高客单价旅游产品复苏。 （2）酒店行业延续改善趋势，供给结构不断优化（申万宏源王越《服务业标准化趋势下塑造的高成长赛道》-20210622） 全国酒店5月入住率64.73%（同比-3.53%，4月为-2.08%），房价同比2.36%（4月为-4.95%）。五一休闲需求恢复明显，酒店价格普涨；5月21日广州确诊第一例病例后，广深地区商旅出行密度开始下降，综合来看RevPAR同比-2.94%。 5月局部疫情对广深地区人口流动性形成一定压力，排除掉疫情的影响，5月前半月的恢复趋势很明显。参考一季度的情况，疫情的影响逐步消除后，预计会迎来小反弹，三季度大型会展预计逐步重启，叠加暑期旺季催化，三季度预计延续边际改善趋势。 对于业主而言，酒店资产较重，签约期限8-10年，相对经营灵活性差，使其供给明显滞后于需求变化。携程可预订数据显示，全国可搜索预订酒店数从11月5日的53万家下降至6月10日的51万家，连锁酒店数量从3.6万家提升至3.9万家，剔除非标酒店后，连锁化率由 13.72% 提 升 至15.32%。 疫情后，非标类酒店住宿持续出清，供给结构仍在优化中。部分单体业主在疫情休整期过后选择翻牌为连锁酒店重新加入市场，该部分供给的结构性转化预计在今年持续凸显，成为目前头部品牌开店的主要来源。 相关标的（申万宏源）：中青旅、黄山旅游、宋城演艺、众信旅游、首旅酒店等。
深度调研
阳光电源与国家电投签战略合作协议，行业相关概念股有望受益
东方日升（300118）
所属概念：光伏、HIT电池
事件驱动：近日，阳光电源与国家电投签战略合作协议，将加强新能源设备等领域合作。
技术图解：
行业前景：
从行业发展来看，光伏电池下一步往哪里走，其实争论挺多的，HIT、TOPCon、IBC、PERT都是潜在的方向，目前来看HIT应该是最接近成熟的，这一点可以从电池厂的方向选择和设备厂的攻关方向得到验证。今年以来，HIT的设备、银浆、靶材的国产化都有重大突破，效率也提升到了24%以上，其中最关键的是MBB多主栅技术的引入，电池的单片银浆消耗量从300-400毫克下降到了150毫克，银浆成本下降0.2元/瓦，同时由于主栅更细，遮光更少，电池效率还提升了0.5%，HIT的性价比得到质的提升，让HIT量产的可行性大幅增加。(东方证券)
核心优势：
公司近年来通过研发储备与积累，目前已经掌握了异质结电池组件的相关制造工艺技术，成功制备出了高效异质结电池组件产品。公司年产 2.5GW 高效异质结电池与组件生产项目已于 2019 年 8 月开工，预计 2021 年全部投产。近日公司中标白城领跑者项目，斩获 25MW 异质结组件订单，标志着公司HJT 技术已可投入实际应用。(东方证券)
风险提示：
光伏政策风险；海外市场需求不达预期；光伏产品价格竞争超预期；新技术进展不达预期。
立昂微（605358）
所属概念： 半导体、芯片
事件驱动：近日，马来西亚疫情严峻，官方宣布无限期全国封锁，当地电子业必须降载生产。大马是全球被动元件生产重镇，当地有日、美等地指标厂。因第3季是电子业旺季，大马此举将使被动元件生产受阻，国巨、大毅等台厂以非大马为主要生产地，可望迎转单。
技术图解：
行业前景：
受益下游应用需求拉动，中国半导体硅片行业市场规模持续扩大。2014 至2019 年，受益终端需求旺盛和新兴产业的发展，我国硅片市场规模从93.2 亿元持续增长至176.3 亿元，CAGR 达13.6%未来随着我国半导体硅片制造企业研发及生产能力不断提升、国际化程度不断提高，预计我国8 英寸及以上半导体硅片的产能将会有较大的提升。受益国家政策导向、下游终端市场需求旺盛和全球产业转移，我国半导体分立器件市场规模连年攀升。2010 至2018 年，市场规模从1135 亿元增加至2716 亿元，CAGR 为11.52%。目前，全球领先分立器件厂商集中在国外，中国高端分立器件与全球龙头差距较大，国内市场国内厂商份额较低，国产替代空间巨大。——（开源证券刘翔等《布局核心赛道，国产替代前景可期》2020-11-15）
核心优势：
公司业务为“硅片+分立器件”一体化布局，自设立以来专注于半导体硅片、半导体分立器件芯片及分立器件成品的研发和制造，技术水平国内领先。公司子公司众多，主要产能分布于浙江省。公司拥有5 家控股子公司，3 家参股有限合伙企业。其中，母公司立昂微电主要从事半导体分立器件业务，半导体分立器件芯片主要产品包括肖特基二极管芯片、MOSFET 芯片等，半导体分立器件主要产品为肖特基二极管；子公司浙江金瑞泓、衢州金瑞泓主要从事半导体硅片业务，主要产品包括硅研磨片、硅抛光片、硅外延片等，母、子公司业务横跨半导体硅片和分立器件上下游多个环节一体化结合，使公司研发和生产的技术和业务衔接更加顺畅，同时也有效规避上下游环节供求波动和结构失衡的风险。在半导体硅片方面，公司的工艺技术水平在国内同行中处于领先地位。公司自主开发了12 英寸单晶生长的核心技术，积极推进“12英寸硅片产业化”。根据中国半导体行业协会的统计，公司在2017 年中国半导体功率器件十强企业评选中位列第八名。——（开源证券刘翔等《布局核心赛道，国产替代前景可期》2020-11-15）
风险提示：
半导体硅片研发不及预期、下游景气度不及预期、市场竞争加剧风险。
合盛硅业（603260）
所属概念：有机硅
事件驱动：近期，百川盈孚发布数据显示，2021年上半年国内有机硅DMC市场均价从年初的22000元/吨涨至近期的30500元/吨。生意社发布数据显示，浙江新安化工有机硅DMC6月17日报价为30700元/吨，而年初该产品价格在23000元/吨左右。
技术图解：
行业前景：
从全球来看，我国工业硅供给占比逐年增加，是工业硅生产的主力国。根据硅业分会数据，2020 年全球工业硅总产能为623 万吨，中国产能482 万吨，居世界第一，占全球产能达77.4%，全球第二大产能国巴西仅 30 万吨。2020 年全球总产量为 303 万吨，其中中国达 210 万吨，占比近70%；此外，纵向来看，我国工业硅供给占全球比重也持续提升。需求端来看，我国工业硅需求占全球比重近半且下游分布较为集中，其中多晶硅领域需求增长显著。根据硅业分会数据，2020 年全球工业硅的消费量为311万吨，我国工业硅的总消费量为164 万吨，占全球比例的52.7%，是全球最大的工业硅消费市场。
核心优势：
公司主要从事工业硅及有机硅等硅基新材料产品的研发、生产及销售，是我国硅基新材料行业中业务链最完整、生产规模最大的企业之一。公司拥有宽厚的护城河，产业链一体化生产带来诸多优势：（1）在工业硅生产方面，公司自备电厂可尽享新疆低价煤炭等原材料资源，同时自供石墨电极也能够进一步降低生产成本；（2）有机硅生产方面：公司能够实现原料硅块自给，同时向下游产业链不断延伸，产品附加值有望提升；（3）抢占新疆优势资源，能够不断拓宽产品品类、加强竞争力：例如曾通过生产多晶硅切入光伏领域（当前多晶硅装置停用）。2019年底，公司与云南省人民政府签署《战略合作框架协议书》，拟在云南昭通投资建设年产80 万吨有机硅单体及硅氧烷下游深加工项目。2021年，公司公告先行建设云南一期38 万吨工业硅产量项目，而原规划云南一期40 万吨有机硅单体项目暂缓，拟先行建设鄯善二期年产20 万吨硅氧烷及下游深加工项目。随着公司产能扩张和产业链延伸布局持续推进，以成本优势为盾、资本开支为矛，进一步提升全球市占率。——（国泰君安证券段海峰《工业硅景气或超预期，龙头有望量价齐升》2021-04-25）
风险提示：
产品价格波动；产能释放不及预期；环保、安全生产风险。
热点聚焦
央行召开二季度例会，货币政策依旧稳字当头
※经济数据 1、据百川资讯，6月25日草甘膦价格为48817元/吨，上调2000元，涨幅4.27%。供应商报价5-5.5万元/吨，海外供应商价格上调20%，7月19日执行。今年以来，草甘膦价格持续上涨，价格已创历史新高，至目前涨幅达80%，同比涨幅超130%。 点评：去年以来，催化草甘膦持续上涨的原因主要有四点：1）环保监管趋严，冰醋酸、黄磷等原材料价格上涨，成本端支撑其强势运行；2）开工好于同期，预售订单充足，厂家几无库存，场内货源偏紧；3）全球粮食安全战略升级、以及国产转基因作物连续获批，海内外需求增强；4）农产品涨势预期带动农药的需求回暖，并拉动需求景气上升。具体到A股市场，农产品景气大周期下，草甘膦作为第一大农药品种，受益明显，且价格高度及景气持续性有望超预期，涨价对上市公司业绩弹性较大，龙头企业有望获益更多。
※政策风向 1、据新浪财经，6月25日，人民银行货币政策委员会召开2021年第二季度例会，会议分析了国内外经济金融形势，并再次强调要灵活精准实施货币政策，推动实际贷款利率进一步降低，处理好恢复经济与防范风险的关系，保持经济运行在合理区间。 点评：本次会议确立货币政策仍是中性格局，符合预期，短期货币政策仍将以稳为主。对外方面，本次会议新增“防范外部冲击”的表述，或在于两方面：1）防范美联储货币政策收紧的冲击；2）防范周边国家疫情进一步恶化的冲击；对内方面，仍将“普惠”和“绿色”作为下一阶段货币政策的主题，并提出“调整存款利率自律上限确定方式”。展望后市，下半年政策组合或将主要依靠财政发力来稳增长，货币政策在则在总量稳健的前提下，结构性支持高质量发展，如绿色金融、科技创新等。 2、据新浪网，6月28日，工信部发布了2021年汽车标准化工作要点：将深入贯彻落实《新能源汽车产业发展规划（2021-2035年）》《国家车联网产业标准体系建设指南（智能网联汽车）》等要求，进一步聚焦重点领域、注重协同创新、强化应用牵引，持续健全完善汽车标准体系。 点评：随着政策、产业、技术层面的共同推动，我国车联网行业正在加速走向全面爆发，其中关键零部件及系统开发应用的相关企业将直接受益。中长期来看，汽车电子、位置服务、车载终端和应用解决方案等细分领域龙头前景更加乐观。 3、据新浪财经消，6月28日，国产锂电池巨头宁德时代发布公告，称公司同特斯拉在6月25日签订《ProductionPricingAgreement》，公司将在2022年1月至2025年12月期间向特斯拉供应锂离子动力电池产品。 点评：本次协议主要是将供货期限由两年时间延长至五年半，说明特斯拉对宁德时代动力电池产品质量和生产能力的认可，预计将对宁德时代未来几年的业绩产生积极影响。具体到A股市场，锂电行业高景气延续，龙头企业加速扩张，供应链受益高景气红利。尤其是被主流电池厂锁定订单的企业（比如宁德时代锁定天赐材料55%的产能）成长确定性最强。
※关联市场 1、周二，三大指数集体回调，上证50跌超1%，华为昇腾概念逆市大涨。 评估：整体来看，当日市场呈现调整的行情，但创业板强于主板。北向资金净流出31亿。后市来看，预计7月经济数据延续缓慢复苏，但节奏迟缓、局部扰动因素也开始增多。二季度机构增量入场资金有限，一致性上涨预期驱动大量博弈资金入场，博弈性资金退潮可能导致市场结构性波动有所加大。货币政策有望继续保持平稳，权益资产的相对吸引力在多重政策引导下凸显，资本市场流动性依旧充裕。方向上，聚焦医药、新能源、智能驾驶、高端制造设备等领域，同时也看好消费行业的盈利稳定性。
备注: 字体颜色
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以上评估仅为信息参考，不作为投资依据。市场有风险，投资需谨慎！
投资日历
投资日历（6月30号）
机密爆料
两市机构资金合计净流出584.14亿元
截止6月29日收盘，两市机构资金合计净流出584.14亿元，61个行业中有1个行业呈现净流入状态。 其中，机构重点增持：工艺商品（860.46万）、商业百货（-716.17万）、高速公路（-4141.50万）、珠宝首饰（-4150.98万）、园林工程（-5690.73万）； 机构重点抛售：电子元件（-85.98亿）、汽车行业（-45.55亿）、医药制造（-34.74亿）、电子信息（-32.26亿）、酿酒行业（-30.82亿）； 个股方面，06月29日机构净流入前五的股票分别为：隆基股份（5.30亿）、通威股份（3.51亿）、苏宁环球（3.38亿）、恒生电子（2.90亿）、拓维信息（2.53亿）； 机构净流出前五的股票分别为：东方财富（-15.90亿）、润和软件（-8.61亿）、五粮液（-8.24亿）、中远海控（-7.54亿）、京东方Ａ（-7.03亿）。
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发表于 2021-6-30 08:04:01
